7月1日起包括士兰微、扬杰科技在内的近20家半导体企业集中调价，部分功率器件涨幅达15%-20%，涨价潮正式落地。

　　华鑫证券认为，AI互联需求正加速爆发，光互联与交换芯片成为关键增量，驱动芯片设计公司业绩增长。随着数据中心集群互联及高端光模块需求攀升，定制化芯片项目也显著扩容，进一步巩固了相关企业在AI基础设施生态中的核心地位。

　　中山证券指出，芯片设计行业正经历显著的结构性分化，AI应用的爆发式增长成为核心驱动力。尽管消费电子需求低迷，但AI算力基础设施的持续资本投入，为上游芯片设计厂商带来了强劲的技术迭代与订单动力。

　　天风证券认为，算力结构正从GPU主导向CPU与GPU均衡化演进，这显著提升了CPU在AI负载中的核心价值。全球服务器CPU市场多元化竞争加剧，而在国产化替代加速的背景下，具备先进制程能力且深度绑定AI产业链的设计公司迎来发展机遇。