方面，由于国内外存储原厂释出DDR4减产甚至停产预期，存储行业一改去年价格跌势，行情变得紧俏。除部分DDR4内存条缺货外，在贸易端从颗粒到内存条的DDR4产品，涨价也成为普遍状况。有华强北商家反馈，DDR4价格近期大幅上涨并伴随现货紧缺，商户判断，受原材料紧缺影响，内存与存储产品未来仍有进一步上涨空间。

　　TrendForce 指出，进入第二季后，云端服务企业的标准服务器建置需求维持稳健，存储服务器需求在AI 服务器的配套应用甚至上修，带动DDR4 存储的订单追加。同时，受DRAM 主要供应商将逐渐收敛server 和PC DDR4 产出，加上美国关税导致买方提前备货等因素，第二季server 与PC DDR4价格上涨，预期涨幅将分别季增18%～23% 和13%～18%。展望第三季DDR4 合约价格趋势，TrendForce 认为，不排除主要供应商在产出逐渐收敛下，预期性的备货需求将再推升价格涨幅高于预期。

　　光大证券表示，强劲AI需求+存储价格回升+国产替代机遇，有望提振半导体基本面。其中，存储市场自2025年3月底逐步回暖，特别是2025年5月多款DDR3和DDR4产品价格环比上涨，主要系美光、三星和SK海力士或在今年年底前停止生产DDR3和DDR4，导致市场出现备货潮。另一方面，下游客户消化库存基本结束，下游需求逐步出现实质性增长。

　　半导体材料 ETF紧密跟踪中证半导体材料设备主题指数，精选 40 只相关上市公司。指数成分股如北方华创、中微公司等，其技术进步能提升芯片性能，满足 AI 硬件需求；沪硅产业、南大光电等提供的关键材料，对芯片制造精度与稳定性至关重要。随着 AI 硬件市场发展，半导体材料与设备需求将增长，半导体材料 ETF 或迎来机遇。

　　半导体材料ETF，场外联接。