面上，美国时间周三，英伟达股价大涨4.3%至154.31美元，再创历史新高，市值达到3.77万亿美元，超越微软成为全球市值最大的公司。此前，黄仁勋在英伟达年度股东大会上强调AI和机器人技术带来“数万亿美元机会”，并指出全球对“主权AI”的需求正在增长，英伟达正处于为期十年的AI基础设施建设浪潮的起点。
国金证券认为，海外光模块需求上调，开启1.6T时代，推荐配置海外光模块供应链。光铜共进，下一代连接技术走向成熟，建议关注CPO、DCI、AEC产业链标的。国产算力链长坡厚雪，建议关注交换机、液冷板块。运营商分红稳步提升，资本开支向AI算力倾斜，兼备红利与成长属性。
公开信息显示，云计算50ETF跟踪云计算指数。该指数的AI算力含量较高，覆盖了光模块&光器件、算力租赁、数据储存、服务器、液冷等热门算力概念。云计算50ETF为跟踪该指数合计费率最低的ETF。
